今年以來(lái)，隨著A股對(duì)不利與不確定性因素的消化，機(jī)構(gòu)對(duì)下半年行情較為樂(lè)觀。而隨著海外資金流入，當(dāng)前配置A股資產(chǎn)恰逢其時(shí)。私募對(duì)上市公司的調(diào)研活動(dòng)在一定程度上也成了市場(chǎng)風(fēng)向的先行指標(biāo)。
據(jù)Wind數(shù)據(jù)顯示，今年二季度以來(lái)(4月1日至5月28日)，共有1395家私募合計(jì)調(diào)研上市公司3546次，其中絕大多數(shù)私募對(duì)中小創(chuàng)公司保持高度關(guān)注，調(diào)研中小創(chuàng)公司占整個(gè)私募調(diào)研比例為79.97%。
二季度私募調(diào)研大幅增長(zhǎng)
據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，今年二季度以來(lái)(4月1日至5月28日)，共有1395家私募合計(jì)調(diào)研上市公司3546次。值得注意的是，今年一季度合計(jì)1289家私募合計(jì)調(diào)研上市公司3412次。目前離二季度結(jié)束還有1個(gè)多月的時(shí)間，調(diào)研次數(shù)較一季度大幅增長(zhǎng)已是板上釘釘。從被調(diào)研的上市公司來(lái)看，滬深主板有710家，中小板公司1708家，創(chuàng)業(yè)板公司1128家，中小創(chuàng)公司占整個(gè)私募調(diào)研的比例為79.97%。
從受調(diào)研上市公司所屬行業(yè)板塊來(lái)看，百億級(jí)明星私募對(duì)計(jì)算機(jī)、電子等板塊情有獨(dú)鐘。二季度以來(lái)，獲百億級(jí)私募扎堆調(diào)研的上市公司中，有12家公司屬于計(jì)算機(jī)板塊，11家公司屬于電子板塊。如二季度以來(lái)，海康威視已獲144家私募調(diào)研。除海康威視外，匯川技術(shù)、華大基因、信維通信、珀萊雅、合力泰等公司獲私募調(diào)研也在50次以上。
在去年5月4日舉辦的現(xiàn)場(chǎng)會(huì)議中，有177家機(jī)構(gòu)投資者參與海康威視的調(diào)研，由此可見(jiàn)科技股龍頭對(duì)于私募的吸引力。在今年5月11日舉辦的海康威視現(xiàn)場(chǎng)會(huì)議中，機(jī)構(gòu)投資者關(guān)注的內(nèi)容涵蓋了研發(fā)、創(chuàng)新業(yè)務(wù)的增速、如何尋找更大市場(chǎng)、人工智能、海外市場(chǎng)增速等。除海康威視之外，今年5月份的調(diào)研活動(dòng)中，有5場(chǎng)參與的機(jī)構(gòu)投資者超過(guò)100家。
私募青睞中小創(chuàng) 今年A股市場(chǎng)風(fēng)格變化，以科技股為主的中小創(chuàng)公司異軍突起，成為今年市場(chǎng)的投資熱點(diǎn)。不過(guò)隨著A股“入摩”步伐加快，白馬股能否再次崛起呢?
據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，今年以來(lái)截至5月28日，北京淡水泉投資合計(jì)調(diào)研上市公司35家，其中滬深主板公司8家，中小創(chuàng)27家，中小創(chuàng)占比達(dá)77.14%。淡水泉投資調(diào)研風(fēng)格相比之前出現(xiàn)了新變化，今年以來(lái)其調(diào)研個(gè)股以中小創(chuàng)居多，普遍是有業(yè)績(jī)支撐的成長(zhǎng)股，同時(shí)多以市場(chǎng)細(xì)分領(lǐng)域龍頭公司居多。其中，石基信息、海大集團(tuán)、羅萊生活位居關(guān)注度前三位。
從另外一家百億級(jí)明星私募——星石投資的情況來(lái)看，其調(diào)研風(fēng)格也出現(xiàn)了變化。據(jù)Wind數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，今年以來(lái)截至5月28日，星石投資合計(jì)調(diào)研了36家上市公司，其中主板公司9家，創(chuàng)業(yè)板10家，中小板17家，中小創(chuàng)調(diào)研占比達(dá)75%。其中，合力泰、埃斯頓、利亞德位居關(guān)注度前三位。
今年以來(lái)截至5月28日，景林資產(chǎn)合計(jì)調(diào)研了29家上市公司，其中主板公司5家，創(chuàng)業(yè)板8家，中小板16家，中小創(chuàng)個(gè)股的調(diào)研占比達(dá)82.7%。其中，海康威視、金風(fēng)科技、順絡(luò)電子位居關(guān)注度前列。
對(duì)此，星石投資向《每日經(jīng)濟(jì)新聞》記者指出，過(guò)去幾個(gè)月里困擾A股市場(chǎng)的擔(dān)憂(yōu)，如中美貿(mào)易摩擦、去杠桿沖擊等正在出現(xiàn)“撥開(kāi)云霧見(jiàn)月明”的變化，A股后市將大概率呈現(xiàn)明朗向上的態(tài)勢(shì)，在很多領(lǐng)域存在結(jié)構(gòu)性機(jī)會(huì)。星石投資看好有明顯“護(hù)城河”和競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的價(jià)值成長(zhǎng)股，一是進(jìn)口替代，二是受益于“互聯(lián)網(wǎng)+”的傳統(tǒng)行業(yè)，三是受益消費(fèi)升級(jí)下沉、有品牌壟斷優(yōu)勢(shì)的大眾消費(fèi)品公司。
