2020年，在公募基金取得較大成績的同時，私募基金表現也不甘落后。《證券日報》記者獲悉，2020年證券類私募基金全年新增產品數量為19998只，創出了歷史新紀錄;通過對比，私募基金除2020年二季度發行節奏有所下降外，其他三個季度同比均大幅提升，尤其是下半年以來，多個月度新增數量均保持在2000只以上。
多位業內人士告訴《證券日報》記者，2020年證券類私募基金保持著較高的發行節奏，全年新增產品數量創出了歷史新高，從月度或季度來看，除了二季度外發行數量均同比實現正增長，這也反映了證券類私募基金發行節奏與市場行業保持正相關性。可以預期，證券類私募基金全市場管理規模將很快突破4萬億元關口，未來的發行節奏仍會保持較高水平。
三個季度同比正增長
《證券日報》記者整理私募排排網統計數據發現，2020年證券類私募基金發行按月度表現來看，9月份發行數量最高為2429只，同比增長了近1400只。此外，除了1月份、2月份和4月份不足1000只產品外，其他月份發行數量均保持在1000只以上，其中，3月份、7月份、8月份、9月份和12月份更是保持在2000只水平以上。
同比來看，除了4月份、5月份和6月份外，其他月份發行數量均高于2019年水平。2020年全年發行數量為19998只，與2019年的13948只相比，多了6050只。
按照季度表現來看，除了二季度同比有所下降外，其他三個季度同比均實現正增長;其中，三季度更是保持較高發行節奏，合計共發行了7172只產品。
私募排排網資深研究員劉有華告訴《證券日報》記者，2020年私募基金發行甚至超過2015年牛市的水平，這反映了發行數量與A股市場行情有較大關系。在行情較好情況下，新產品發行熱情高漲，資金募集也更為容易，最為典型的是去年下半年發行數量明顯高于上半年。“2020年證券類私募基金發行節奏較高，一方面與市場行情有關系，市場走出了結構性牛市行情，尤其是大消費行情演繹如火如荼，偏愛大消費的私募機構收獲頗豐，在賺錢效應帶動下，吸引資金蜂擁而入;另一方面與無風險收益率下降，市場風險偏好提升有關，例如房地產調控政策，諸多類固收理財渠道被關閉等，引發資金流向權益市場。”
百億元級私募11周持倉超八成
玄甲金融ceo林佳義向記者表示：“2020年證券類私募新增產品呈加速上行狀態，并有部分資管產品年前集中贖回清算，這與資管新規有關。2020年因信貸寬松、房地產調控因素影響，銀行儲蓄向權益類市場流動，私募凈流入資金巨大，高達萬億元級別。”
記者發現，2020年12月份，證券類私募繼續積極發行產品布局來年春季行情。
根據私募排排網數據，12月份有3741只新增備案的私募產品，不僅數量位于年內高位，較11月份也是環比激增41.49%;其中，證券類私募產品數量超2200只，占比為69.69%。從策略分類來看，量化私募巨頭在12月份備案產品數量領先，例如寧波幻方量化備案63只，靈均投資備案了53只。
鉅陣資本首席研究員林超告訴記者，從月度來看，證券類私募基金發行規模與市場走勢較為相關，A股指數較高的月份產品發行量通常較大;2020年全年來看，股票、債券、商品等基礎資產都有較大趨勢性行情，私募基金整體也在年內取得了豐厚的收益，吸引了場外資金加速進場。在缺乏有效投資渠道的情況下，目前的政策利于引導居民財富配置到權益類市場，而私募行業受益于資管業發展，將繼續保持擴張趨勢。
劉有華認為，2021年市場賺錢難度會加大，但頭部績優私募依舊會獲得資金青睞，私募行業的二八分化格局會加劇。同時，私募會獲得越來越多的投資者認可，機構投資者占比會抬升，私募證券投資基金管理規模也有望迎來爆發式增長，全市場管理規模很快會突破4萬億元大關。
根據私募排排網組合大師數據顯示，截至2020年12月底，股票私募整體倉位指數為78.20%，其中，57.16%的私募倉位超過八成，僅13%的私募倉位低于五成。分規模來看，不同規模私募倉位均出現了下滑，20億元規模的私募減倉幅度最大;百億元級私募最新倉位指數為87.96%，依然保持較高水平，這也是該指數連續11周站在八成以上水平。(王寧)
關鍵詞： 證券類私募
